你在这里

花钱这事,不学还真不会

今天我们先来做三道测试题:

一是,如果你炒股总是赔钱,你会不会感觉接下来赚钱的概率就会增大了?

二是,让你扔一枚硬币,你连续10次都是反面,你觉得下一次扔正面的概率是多少?

三是,如果你参加一个节目,在你面前摆着A、B、C三个箱子,其中只有一个箱子装着100万。主办方让你随便选一个箱子,假如你选择了A。接下来主办方说:我们先打开B这个箱子。发现里面什么都没有。这时主办方问你:你确定还要拿着A吗?现在给你个机会可以换成C。你觉得你应该换吗?
===

前两个题目会比较简单一点,题目一的答案是不会,你赔钱并不会构成你赚钱的任何先决条件,所以你接下来赔钱和赚钱的概率依然是50:50。这个原理可以由第二道题来作出解释,不管你扔出多少次硬币,接下来你扔出硬币的正反面的概率依然各为50%。这个‌‌“歪曲硬币‌‌”的理论,被记录在野口真人的《学会花钱》这本书中,其实这是一个基本的概率逻辑。

但是在概率问题上,人们总是会犯以下几个错误:

一是,对于一个我们期待的结果,如果这一次出现了一定偏差,下一次一定会出现与这次相反的结果。我上次爱了一个人渣,所以下次应该会有个好人,这事可不一定。

二是,人们对于较低的概率会反应过度,对于较高的概率则会反应不足。比如你对极少数在股票市场赚钱的人印象深刻,却很容易忽略股票市场大部分人赔钱的事实。再比如汽车的事故率要比飞机高出几百倍,但坐汽车人会悠然自得,坐飞机却变得紧张兮兮。

三是,当你亏损超过你的心理预期的时候,你就会冒更大的风险,表现出赌徒的特质,很容易孤注一掷。因为你会觉得反正都这样了,万一能翻本,之前的亏损就都值得了。

===

克服这些错误的方法就是要用开始的第三道测试题,让自己保持冷静和理性,而非仅凭直觉判断,因为你的大脑会欺骗你。

第三道测试题的答案是,应该换。因为换成C箱子后获得100万的概率是坚持选A箱子的两倍。具体的原因是,在B箱子被打开前前和打开后,A箱子里可能有100万现金的概率都是三分之一,不会发生变化,期望值都是33万。而在B箱子打开前,100万放在B和C箱子中的概率合计为三分之二。但在搞清楚B箱子没钱的瞬间,C箱子中100万现金的概率就独占了三分之二,因此选择C箱子的期望值就变成了66万,因此换成C箱子中奖的概率提升了一倍。

你可能还是不理解,没事,多看几遍你就理解了。概率这种事情,就是多思考。实在不行,买本纳什的书来看,我今天给人解释了一天发现语言很难表达。

如何让自己变成一个理性而不被直觉控制的人,野口真人这位著名的投资人给出了两个建议,我结合自己的理解来分别谈一下。

===

第一个建议是要利用概率计算来降低主观冲动。比如让你参加一个抛骰子游戏,每个点数抛出的概率都是六分之一,假设抛出一个点数你就可以获得该点数十倍的奖金,那么这个游戏你愿意投入多少钱来玩?

此时计算这个游戏的价值应该是:1/6*(10元+20元+30元+40元+50元+60元)=35元。也就是如果参与这个游戏的费用少于或者等于35元,你就可以参加。让理性决定,而非是意气用事。

不要被主观冲动控制的更深层次含义是,不要被沉没成本绑架。‌‌“我已经亏了10万了,我必须要继续补仓直到回本为止。‌‌”在会计上亏进去的10万属于沉没成本,它不会再回到你手中,也不会对下次投资造成任何影响。

对沉没成本的认识,再比如吃自助餐你经常心想,钱都花了不能亏待自己的投资,于是吃的腹胀胃痛,结果需要花更多的钱去治疗。爱一个人爱久了,你就觉得总得有个交代,毕竟精力和青春都耗费进去了。吃自助餐的钱和爱一个人的时间都是沉没成本,最好不要再去想它,不是绝情,而是要对自己的未来负责,否则你的一生都会是负债。

===

第二个建议是把自己的投资分成三个钱包:

一个是维持生活衣食住行消费支出的消费钱包

二是投资未来能够得到长期稳定回报的投资钱包

三是未来‌‌“可能‌‌”得到也可能完全得到不到回报的投机钱包

消费钱包的支出注重效用。投资钱包注重稳定的现金流。投机钱包要有游戏心态。要维持这三个钱包的平衡,而不是只顾其一而忽略其余。

消费钱包很重要毋庸置疑,在知乎上有个帖子:哪些东西卖了之后,会让人因生活质量和幸福感提升而感觉相见恨晚。iPad和一个好牙刷等获得几万人赞同。消费会让人得到很多乐趣,其中两种乐趣最大:一是能够节省自己的时间,可以让人产生时间增多了的快感。二是能够让自己比身边人有明显的生活品味提升,因为人的幸福感往往来自于比身边人牛逼。消费钱包是享受当下乐趣,投资钱包却是要做长远打算。

某位名人曾经建议年轻人不要买房,要投资自己。很多人听了这个建议,结果几年下来,自己的薪水只涨了30%,而房子却翻了3倍。这个投资自己的建议是没有错的,但只关注了投机钱包。因为你投资了自己,能不能得到回报完全是运气,还要看行业,还要看有没有伯乐。而完全忽略投资钱包却可能让自己失去了增加资产的可能。

投机钱包具有很大的不确定性,所以更多抱有游戏心态,不必患得患失,比如意外保险,买这类保险更多是为了内心安定,而没有必要因为没有发生意外而觉得白白损失了保险费。

这三个钱包具体的比例如何,没有标准,只是要注意有三个钱包的存在。我觉得有这个意识更重要。

 

关键词: 
栏目: 
首页重点发表: 

Theme by Danetsoft and Danang Probo Sayekti inspired by Maksimer